2020年7月27日，正弘置业在上海证券交易所成功发行“中银资管-正弘城资产支持专项计划”，成为河南省首家成功发行CMBS（商业房地产抵押贷款支持证券）的民营企业！该专项计划由中银资产管理有限公司担任计划管理人，期限18年，总规模22亿元，其中优先档的19亿元获“联合信用”AA+评级。在我公司财务管理中心组织运作下，本次CMBS成功发行，成为疫情笼罩下，2020年以来全国第二单AA评级主体的CMBS。因此本次计划的成功发行具有深远意义，也得到同业及各金融机构的广泛好评，为下一步河南民营企业“走出去”，起到了很好的示范效用。

本次专项计划的成功发行，标志着我公司获得了通往资本市场的船票，同时实现了河南民营企业资产证券化的创新突破。近年来，受到国家宏观政策的影响，金融市场对地产行业的限制始终保持着高压态势。尤其2020年以来，中美对抗升级、新冠疫情持续影响、市场环境普遍低迷，CMBS的发行工作遇到了空前的阻力。本次发行，在资产规模上最大限度盘活了我公司优质商业地产“正弘城”的资产价值，将沉淀较远的租金收入转变为现金和流动性较好的金融资产，提高了资金使用效率，拓宽了融资渠道，同时也实现了我公司在资本市场首次亮相的目标，为后续开拓资本市场业务打下了坚实的基础。

因资产证券化业务的最低门槛为AA主体评级，而河南省内地产行业民企AA评级的主体数量屈指可数，财务管理中心早在2018年即着手运作主体信用评级工作，连续2年获“联合信用”AA主体评级，迈过了资产证券化业务的第一道门槛。随后，交易所申报和投资谈判仍然困难重重，但财务人始终秉承正弘“阳光、简单、务实”的企业文化，用强烈的责任心，与每一环节的合作方真诚沟通，解决一个又一个难题，最终保证了成果落地。CMBS的成功发行离不开全公司及各参与同仁的共同努力，感谢董事长和总裁的大力支持；感谢公司各中心/城市公司领导和同仁的积极协助；感谢商业公司领导和同仁的鼎力配合；感谢各级金融机构及第三方合作伙伴的坚定信任。

未来，财务管理中心将继续以实际行动，持续拓宽融资渠道，深挖与外部的合作空间，积极探索市场中丰富的金融产品类型，有效运用资本市场金融工具，满足公司在经营过程中的资金需求，同时发挥财务经营分析作用，为经营决策提供可靠的依据，为公司发展贡献更大的力量！

作者：王玉